創(chuàng)業(yè)資本匯
陳雨康
2025-07-15 20:56
今日，券商中國記者獲悉，中國結(jié)算向券商發(fā)送了一份急件，文件名稱為《關(guān)于報送科創(chuàng)成長層企業(yè)股票投資專門風(fēng)險揭示書簽署情況等有關(guān)事項的通知》（下稱《通知》）。
《通知》稱，自2025年9月22日起，已簽署科創(chuàng)成長層風(fēng)險揭示書的投資者，券商應(yīng)將其證券賬戶的簽約類別標(biāo)注為C；未簽署的標(biāo)注為K。據(jù)悉，昨天開始，已經(jīng)有券商APP上線了相應(yīng)功能，投資者可在線簽署風(fēng)險揭示書，開通科創(chuàng)成長層交易權(quán)限。
報送風(fēng)險揭示書簽署情況
中國結(jié)算表示，此次發(fā)送《通知》，是為落實《關(guān)于在科創(chuàng)板設(shè)置科創(chuàng)成長層 增強(qiáng)制度包容性適應(yīng)性的意見》，支持做好科創(chuàng)板及科創(chuàng)成長層投資者適當(dāng)性管理。
根據(jù)《通知》，自2025 年9月22日起，對于已簽署科創(chuàng)成長層風(fēng)險揭示書的科創(chuàng)板普通投資者，和可投資新注冊科創(chuàng)成長層企業(yè)股票的科創(chuàng)板專業(yè)投資者，證券公司應(yīng)將其證券賬戶的簽約類別標(biāo)注為C。對于未簽署科創(chuàng)成長層風(fēng)險揭示書的新增科創(chuàng)板普通投資者，和不可投資新注冊科創(chuàng)成長層企業(yè)股票的新增科創(chuàng)板專業(yè)投資者，證券公司應(yīng)將其證券賬戶的簽約類別標(biāo)注為K。上述情況應(yīng)及時通過中國結(jié)算統(tǒng)一賬戶平臺進(jìn)行報送。
對于存量科創(chuàng)板投資者，中國結(jié)算將于9月19 日日終后將其證券賬戶的簽約類別統(tǒng)一標(biāo)注為K。
此外，據(jù)悉，上海證券交易所近日也要求券商做好科創(chuàng)成長層投資者適當(dāng)性管理和技術(shù)準(zhǔn)備工作。上交所已向各市場參與人發(fā)布科創(chuàng)成長層相關(guān)市場接口及技術(shù)指南（正式稿）。券商應(yīng)當(dāng)根據(jù)上交所相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則要求，制定完善科創(chuàng)成長層投資者適當(dāng)性管理的相關(guān)工作制度，落實落細(xì)客戶管理職責(zé)。券商應(yīng)抓緊完成科創(chuàng)成長層風(fēng)險揭示書簽署和風(fēng)險提示等技術(shù)系統(tǒng)就緒工作，并于系統(tǒng)上線完成后向上交所反饋就緒情況。
已有券商APP可線上簽署
券商中國記者獲悉，已有證券公司迅速行動起來了。昨日，已有券商APP推出相關(guān)功能，支持在線開通科創(chuàng)板成長層的交易權(quán)限。國金證券傭金寶APP已支持“科創(chuàng)板成長層”交易權(quán)限辦理，投資者登錄APP，簽署風(fēng)險揭示書即可開通。
另有多家券商向券商中國記者反饋，公司正在加緊做好相關(guān)業(yè)務(wù)功能上線的技術(shù)準(zhǔn)備，在交易所的時間進(jìn)度內(nèi)，上線上述功能。
據(jù)悉，普通投資者首次申請開通科創(chuàng)板交易權(quán)限時，需要簽署《科創(chuàng)板股票投資者風(fēng)險揭示書》，如果希望參與新注冊的科創(chuàng)成長層股票的申購、交易，還需要簽署《科創(chuàng)成長層風(fēng)險揭示書》。對于已開通科創(chuàng)板交易權(quán)限的存量普通投資者，只有在簽署《科創(chuàng)成長層風(fēng)險揭示書》后，方可參與新注冊的科創(chuàng)成長層股票的申購、交易。
7月13日，上交所發(fā)布實施《上海證券交易所科創(chuàng)板科創(chuàng)成長層企業(yè)股票投資風(fēng)險揭示書必備條款》。其中要求各券商對照《科創(chuàng)成長層必備條款》，制定《科創(chuàng)板科創(chuàng)成長層企業(yè)股票投資風(fēng)險揭示書》。自7月13日起，普通投資者首次參與新注冊的科創(chuàng)板科創(chuàng)成長層股票、存托憑證的申購、交易前，券商應(yīng)當(dāng)充分告知相關(guān)風(fēng)險，并要求其以紙面或電子形式簽署《科創(chuàng)成長層風(fēng)險揭示書》。投資者未簽署的，券商不得接受其相關(guān)委托。
規(guī)定稱，投資者參與本通知發(fā)布前已上市且上市后尚未首次實現(xiàn)盈利的科創(chuàng)板公司股票、存托憑證交易的，無需簽署《科創(chuàng)成長層風(fēng)險揭示書》。
交易所表示，券商應(yīng)當(dāng)多渠道、全方位做好風(fēng)險提示與投資者教育工作，通過短信、電話或交易軟件登錄彈窗等適當(dāng)方式向投資者及時、充分告知科創(chuàng)成長層股票的適當(dāng)性管理要求和風(fēng)險特征，幫助投資者充分了解參與科創(chuàng)成長層股票交易的相關(guān)風(fēng)險。
校對：祝甜婷
