國際金融報
朱燈花
2025-05-12 22:40
5月7日，中國人民銀行、中國證監(jiān)會聯(lián)合發(fā)布關(guān)于支持發(fā)行科技創(chuàng)新債券有關(guān)事宜的公告，明確將商業(yè)銀行、證券公司、金融資產(chǎn)投資公司等金融機(jī)構(gòu)納入科技創(chuàng)新債券發(fā)行主體范圍。在政策大力支持下，券商迅速展開行動，5月8日、9日，多家券商順利完成了首期科技創(chuàng)新債券的申報和發(fā)行工作，積極發(fā)揮“券商力量”服務(wù)科技創(chuàng)新。
多家券商透露，首期科技創(chuàng)新債券的發(fā)行受到投資者廣泛關(guān)注，吸引了各類投資機(jī)構(gòu)踴躍參與。其中，部分公司發(fā)行的首期科技創(chuàng)新債券全場認(rèn)購倍數(shù)超8倍，充分彰顯了資本市場對科技創(chuàng)新的高度支持。
機(jī)構(gòu)投資者積極認(rèn)購
據(jù)悉，首批共有10余家券商獲批公開發(fā)行科技創(chuàng)新債券資格。5月8日，中信證券、國泰海通、華泰證券、國聯(lián)民生等12家券商發(fā)布擬發(fā)行科技創(chuàng)新債券的相關(guān)公告，首期擬發(fā)行金額合計達(dá)177億元。緊接著，5月9日，包括中信證券、國泰海通、招商證券、中信建投證券等在內(nèi)的多家券商官宣，成功發(fā)行首期科技創(chuàng)新債券，成為首批響應(yīng)國家科技創(chuàng)新債券政策部署的證券公司。
從發(fā)行規(guī)模來看，招商證券本期債券發(fā)行規(guī)模為30億元，在首批券商科技創(chuàng)新債券中處于領(lǐng)先地位。中信證券本期債券包括2年期和3年期兩個品種，各發(fā)行10億元，合計發(fā)行規(guī)模為20億元。東方證券和平安證券各發(fā)行10億元科技創(chuàng)新債券。華福證券發(fā)行5億元科技創(chuàng)新債券。此外，國泰海通本期債券發(fā)行規(guī)模為不超過20億元（含），分為兩個品種，品種一為3年期固定利率債券，票面利率為1.7%，品種二為10年期固定利率債券，票面利率為2.1%。中信建投證券本期債券發(fā)行期限3年，票面利率為1.69%，計劃發(fā)行規(guī)模為10億元。
上述券商首期科技創(chuàng)新債券的發(fā)行，吸引了眾多投資機(jī)構(gòu)的踴躍參與。東方證券表示，本期債券市場反應(yīng)熱烈，獲得了投資者的廣泛參與，全場認(rèn)購倍數(shù)超8倍，充分彰顯了資本市場對科技創(chuàng)新的高度支持。
行業(yè)龍頭中信證券憑借在債券發(fā)行領(lǐng)域的豐富經(jīng)驗和專業(yè)能力，充分發(fā)揮市場資源整合、項目策劃以及風(fēng)險把控方面的優(yōu)勢，高質(zhì)量推動本期債券發(fā)行工作。本期債券的發(fā)行受到投資者的廣泛關(guān)注，吸引了包括商業(yè)銀行、證券公司、基金公司、保險公司等在內(nèi)的各類投資機(jī)構(gòu)踴躍參與。中信建投也提到，本期債券發(fā)行期間獲得了商業(yè)銀行、保險公司、基金公司、證券公司等各類投資者的積極認(rèn)購。
據(jù)《證券日報》記者了解，還有不少券商正在積極推進(jìn)科技創(chuàng)新債券的發(fā)行。國聯(lián)民生相關(guān)人士向記者透露，公司擬發(fā)行科技創(chuàng)新債券，發(fā)行規(guī)模不超過10億元，期限3年，預(yù)計本周發(fā)行，募集資金將通過股權(quán)、債券、基金投資等形式專項支持科技創(chuàng)新領(lǐng)域業(yè)務(wù)，以及補(bǔ)充公司營運(yùn)資金。
募集資金投向硬科技
從已披露的募集說明書來看，券商明確表示募集資金將精準(zhǔn)投向戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，充分體現(xiàn)金融服務(wù)實體經(jīng)濟(jì)的使命。多家券商表示，本次發(fā)行債券募集資金不低于70%將投向科技創(chuàng)新領(lǐng)域。
例如，招商證券表示，本次科技創(chuàng)新債券募集資金將主要用于科技創(chuàng)新領(lǐng)域，包括符合資本市場相關(guān)要求的投資，科技創(chuàng)新類債券、ETF（交易型開放式指數(shù)基金）及其他公募基金的做市及風(fēng)險對沖服務(wù)業(yè)務(wù)，科技創(chuàng)新類證券承銷業(yè)務(wù)等。
中信建投本期債券募集資金不低于70%將投向科技創(chuàng)新領(lǐng)域，旨在為科技創(chuàng)新企業(yè)股權(quán)和債權(quán)融資提供低成本和穩(wěn)定的資金支持。
華福證券本期債券募集資金將主要投向先進(jìn)制造、數(shù)字科技和人工智能等科創(chuàng)領(lǐng)域，公司將著重為新質(zhì)生產(chǎn)力企業(yè)提供投資、投行、投研和財富管理一體化金融服務(wù)。
值得關(guān)注的是，從募資投向來看，券商發(fā)行科技創(chuàng)新債券的資金用途呈現(xiàn)“股債聯(lián)動”特征。
其中，中信證券本期債券募集資金不低于70%將投向科技創(chuàng)新領(lǐng)域，重點(diǎn)通過“股債基”聯(lián)動模式，構(gòu)建全生命周期資金支持體系，切實將金融資源配置到攻克“卡脖子”技術(shù)、培育戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)等領(lǐng)域。國泰海通明確，本期債券募集資金將主要用于通過股權(quán)、債券、基金投資等形式專項支持科技創(chuàng)新領(lǐng)域業(yè)務(wù)，支持戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)和先導(dǎo)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。東方證券此次債券募集資金也將通過股權(quán)、債券、資本中介等多種途徑支持科創(chuàng)領(lǐng)域業(yè)務(wù)。
券商科技創(chuàng)新債券的成功發(fā)行，對于券商自身和科技創(chuàng)新企業(yè)而言都具有重要意義。從券商角度來看，此舉將進(jìn)一步提升券商全方位服務(wù)科創(chuàng)企業(yè)的能力?！白鳛槭着@得發(fā)行科技創(chuàng)新債券資格的券商，國聯(lián)民生始終將科創(chuàng)領(lǐng)域的投資作為戰(zhàn)略布局重點(diǎn)。本次發(fā)行資格的取得，有助于豐富公司在科創(chuàng)領(lǐng)域進(jìn)行基金投資、債券投資和股權(quán)投資的資金來源，公司將依托政策支持與市場機(jī)制的結(jié)合，助力新質(zhì)生產(chǎn)力的培育與經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展?！鄙鲜鰢?lián)民生相關(guān)人士表示。
